Параметры для оценки уровня рыночной концентрации. Оценка уровня концентрации производства. Олигополия как форма современной рыночной структуры
концентрация товарный рынок производство
Объективная количественная оценка уровня и динамики концентрации позволяет выявить монополистические тенденции на конкретных рынках, определить направления развития способов и методов диагностики состояния рынка, его структуры, необходимость государственного вмешательства в эти процессы и разработать основные направления регулирования .
В большинстве развитых стран органами государственной статистики ведется постоянное наблюдение за процессами концентрации в промышленности как в отраслевом разрезе, так и по основным товарным группам продукции. Это особенно важно для контроля за рыночной долей конкурентов, возможностями монополизации на конкретных рынках.
Показатели концентрации основаны на сопоставлении размера фирмы с размером рынка, на котором она действует. Чем выше размеры фирм по сравнению с масштабом всего рынка, тем выше концентрация производителей на этом рынке .
Для анализа уровня концентрации применяются как абсолютные, так и относительные показатели, поэтому различают абсолютную и относительную концентрацию.
Абсолютная концентрация характеризует размеры производства отдельных предприятий, а ее уровень определяют следующие показатели: объем выпуска продукции, среднегодовая стоимость основных производственных фондов, среднесписочная численность работающих.
Относительная концентрация характеризуется распределением общего объема производства в отрасли между предприятиями различного размера. Уровень относительной концентрации определяют следующие показатели: доля отдельного предприятия в выпуске какой-либо продукции в объеме ее выпуска в целом по отрасли, доля предприятия на рынке продаж и др. .
Таким образом, количественная оценка концентрации может быть представлена в двух аспектах. Первый - сравнительная величина экономического потенциала крупнейших фирм рассматриваемой отрасли, которая может быть определена по размеру совокупных активов. Второй - относительная доля отраслевого продукта в руках крупнейших фирм.
Основными показателями рыночной концентрации, используемыми в экономической теории и антимонопольной практике, являются:
- - коэффициент рыночной концентрации CR (Concentration Ratio);
- - коэффициент Херфиндаля-Хиршмана (HHI);
- - коэффициент относительной концентрации;
- - коэффициент энтропии;
- - коэффициент Джини;
- - коэффициент Розенблюта (Холла-Тайдмана)
- - дисперсия рыночных долей .
Коэффициент концентрации CR (Concentration Ratio) - отношение реализации продукции определенным числом крупнейших продавцов к общему объему реализации за соответствующий период, определяется как сумма рыночных долей k крупнейших продавцов рынка:
где q i - доля продаж i-й фирмы в общем объеме реализации;
k - количество фирм, для которых рассчитывается показатель.
Данный коэффициент позволяет сопоставить уровни концентрации различных отраслей (рынков) и проанализировать их динамику, определить, за счет доли каких предприятий (крупных, средних, мелких) наметилась перегруппировка рыночной власти .
Для одного и того же числа крупнейших фирм, чем больше индекс концентрации, тем дальше рынок от идеала совершенной конкуренции. В России этот коэффициент рассчитывается с 1992 г. для 3 (CR 3), 4 (CR 4), 8 (CR 8), 10 (CR 10) крупнейших предприятий .
Информация, которую дает индекс концентрации, далеко не достаточна для характеристики рынка. Показатель индекса концентрации не говорит о том, каков размер фирм, которые не попали в выборку k, а также об относительной величине фирм из выборки. Существенным недостатком показателя концентрации является то, что он «нечувствителен» к различным вариантам долей между конкурентами .
Поэтому в статистической практике все большее распространение получают другие показатели, характеризующие уровень концентрации в целом для рассматриваемой совокупности предприятий.
Более точное представление о концентрации рынка дает индекс Херфиндаля-Хиршмана (Herfindal-Hirshman Index), рассчитываемый как сумма квадратов долей фирм:
где q i - доля продаж фирм, %;
n - число фирм на рынке.
Индекс Херфиндаля-Хиршмана принимает значения от 0 (в идеальном случае совершенной конкуренции, когда на рынке бесконечно много продавцов, каждый из которых контролирует ничтожную долю рынка) до 1 (когда на рынке действует только одна фирма, производящая 100% выпуска). Если считать рыночные доли в % х, индекс будет принимать значения от 0 до 10 000 при абсолютной монополии. Чем больше значение индекса, тем выше концентрация продавцов на рынке и сильнее рыночная власть отдельных фирм на рынке .
Значение коэффициента снижается с увеличением числа фирм n и возрастает с увеличением неравенства между фирмами при любом их количестве. При возведении в квадрат долей рынка индекс дает более высокий вес показателям крупных фирм, чем мелких. Это означает, что если точные данные о долях рынка очень маленьких фирм отсутствуют, то итоговая ошибка не будет большой. Однако важно, чтобы доля рынка крупнейших продавцов была измерена точно. Для отраслей, где количество предприятий велико, индекс Херфиндаля-Хиршмана рассчитывается по 50 крупнейшим предприятиям .
Основным преимуществом коэффициента Херфиндаля-Хиршмана служит способность чутко реагировать на перераспределение долей между фирмами, действующими на рынке.
В российской практике коэффициент концентрации и индекс Херфиндаля-Хиршмана используются в совокупности для оценки уровня концентрации в отрасли:
- 1. HHI
- 2. 1000
- 3. HHI > 2000, СR 3 >70% - уровень концентрации в отрасли высокий.
Коэффициент относительной концентрации характеризует соотношение числа крупнейших предприятий на рынке и контролируемой ими доли реализации товара:
где? - доля числа крупнейших предприятий рынка в общей численности предприятий, %;
Доля продаж данных предприятий в общем объеме реализуемой продукции, %.
При К > 1 концентрация отсутствует, рынок является конкурентным. При К=1 на рынке наблюдается высокая степень концентрации, рыночная власть предприятий велика.
Данный показатель обладает существенными преимуществами, выгодно отличающими его от предыдущих индексов, так как учитываются рыночные доли крупнейших предприятий и число предприятий, работающих на рынке. В то же время до сих пор нерешенной остается проблема определения числа крупнейших предприятий, включаемых в этот индекс. Очевидно, что в каждом конкретном случае требуется самостоятельное определение этого значения, что затрудняет практическое использование коэффициента относительной концентрации .
Коэффициент энтропии представляет собой среднюю долю предприятий, действующих на рынке, взвешенную по натуральному логарифму обратной ей величины:
где q i - доля продаж i-й фирмы на рассматриваемом товарном рынке;
n - число хозяйствующих субъектов на рынке.
Индекс энтропии представляет собой показатель, обратный коэффициенту концентрации: чем выше его значение, тем ниже концентрация продавцов на рынке. Энтропия измеряет неупорядоченность распределения долей между фирмами рынка: чем выше показатель энтропии, тем ниже возможность продавцов влиять на рыночную цену .
Коэффициент энтропии характеризует степень деконцентрации рынка и позволяет более глубоко исследовать уровень и динамику концентрации: чем больше показатель, тем больше экономическая неопределенность, тем ниже уровень концентрации продавцов на рынке.
Абсолютные значения коэффициента энтропии, полученные при различных методиках расчета, экономического смысла не меняют и позволяют не только анализировать тенденции, происходящие на одном и том же товарном рынке за определенный период, но и сопоставлять различные типы рынков.
Коэффициент Джини, применяемый для анализа структуры рынков, характеризует уровень неравномерности распределения рыночных долей и определяется как процентная доля размера отрасли, приходящаяся на процентное число фирм, действующих на рынке:
где D - кумулятивный (накопительный) процент размера отрасли;
N - кумулятивный процент числа фирм на рынке.
Чем больше коэффициент Джини, тем выше концентрация в отрасли. Коэффициент равен 0, когда все фирмы отрасли имеют одинаковые доли рынка, и 1, когда на одну фирму приходится весь объем выпуска, т.е. при абсолютной монополии. .
Этот коэффициент обладает существенным недостатком - он требует статистических данных по межотраслевым пропорциям, что существенно осложняет процедуру расчета.
Коэффициент Розенблюта (Холла-Тайдмана) рассчитывается на основе сопоставления рангов фирм на рынке и их рыночных долей.
где НТ - ранговый индекс концентрации;
R i - ранг фирмы на рынке (по убывающей, самая крупная фирма имеет ранг 1);
q i - доля фирмы в отрасли.
Коэффициент Розенблюта изменяется в пределах от 1/n до 1, где n - число предприятий в отрасли. Максимальное значение индекса равно 1 (в условиях монополии), минимальное - 1/n. Чем меньше показатель, тем меньше концентрация на рынке.
Достоинством данного показателя является возможность учета соотношения размеров предприятий - крупных продавцов. Это дает возможность провести более глубокий анализ рыночной структуры отрасли .
Для измерения степени неравенства размеров фирм, действующих в отрасли, используется показатель дисперсии рыночных долей:
где q i - доля фирмы на рынке;
Средняя доля фирмы на рынке, равная;
n - число фирм на рынке .
Чем больше неравномерность распределения долей, тем при прочих равных условиях более концентрированным является рынок. Дисперсия не дает характеристику относительного размера фирм, поэтому ее следовало бы применять только в качестве вспомогательного средства, скорее для оценки неравенства в размерах фирм, чем уровня концентрации. Но при прочих равных условиях (при одинаковом числе фирм в отраслях и приблизительно равных иных показателях концентрации) она может служить и косвенным показателем концентрации .
В идеале при выборе показателя для измерения уровня концентрации необходимо исходить из концепции, показывающей, почему уровень концентрации продавцов меняется в зависимости от поведения фирм. Так как для теории наибольший интерес представляют часто наиболее концентрированные отрасли, это значит, что, когда становится важна точность измерений, могут возникать различные количественные результаты. Следовательно, лучший подход должен быть найден эмпирически, с учетом того, какой индекс наилучшим образом объясняет существенные поведенческие отношения в статистическом анализе. Когда же альтернативные итоговые индексы используются для предсказания таких характеристик поведения фирм, как прибыль, никакой показатель не дает ярко выраженного преимущества. Таким образом, вопрос о том, какой показатель самый лучший, остается открытым. Убедиться в том, что показатель концентрации отражает имеющие экономический смысл рыночной категории, еще важнее, чем выбрать сам этот показатель .
Для оценки уровня концентрации возьмем следующие два показателя:
Данный показатель отражает способность чутко реагировать на перераспределение долей между фирмами, действующими на рынке.
2) Показатель энтропии ()
Показатель отражает уровень неопределенности на рынке. Чем выше его значение, тем ниже концентрация продавцов на рынке. В случае монопольной структуры рынка его значение наименьшее. Учебник «Теория Отраслевых Рынков», Юсупова А. Т.]
Для расчета данного показателя суммируется выручка всех предприятий представленных ниже и обозначается за 1, далее методом обычной пропорции высчитываются доля, которую занимает каждая фирма на рынке. А для расчета HHI доля каждой фирмы возводится в квадрат. Наглядным образом, деление нефтегазового рынка между фирмами - лидерами представлено в Приложении №2.
Для оценки степени монополизации отрасли используется индекс Херфиндаля --Хиршмана, рассчитываемый как сумма квадратов долей выручки каждой компании в совокупной выручке отрасли. Значение индекса ниже 1000 характеризует отрасль как низко концентрированную, значение в диапазоне 1000-1800 -умеренно концентрированной, значение выше 1800 -высоко концентрированной.
Название компании |
Выручка за 2013 год (млрд.руб) |
Роснефть |
|
Газпром нефть |
|
Сургутнефтегаз |
|
Татнефть |
|
Башнефть |
|
Малые и независимые компании |
|
Славнефть и Руснефть |
|
Выручка всего |
Название компании |
Доля фирмы на рынке |
||
Роснефть |
|||
Газпром нефть |
|||
Сургутефтегаз |
|||
Татнефть |
|||
Башнефть |
|||
Малые и независимые компании |
|||
Славнефть и Руснефть |
|||
Выручка всего |
Нефтегазовый комплекс России характеризуется высокой степенью концентрации финансовых потоков: 70% выручки нефтегазового рынка сформировано доходами четырёх компаний: «Газпром», «ЛУКОЙЛ», «Роснефть» и «ТНК-ВР». Учитывая крупнейшую сделку по приобретению компанией «Роснефть» компании «ТНК-ВР», после завершения слияния активов, концентрация производства и финансовых потоков в отрасли существенно возрасла. При этом доля государственных нефтегазовых компаний в структуре выручки НГК России составила почти 60%, обусловив монопольное положение государства в отрасли
По подсчетам Эдера Л.В. в 2012 г. индекс Херфиндаля -- Хиршмана нефтегазовой отрасли России составил 1509, что формально относит рынок к умеренно концентрированному. Однако в 2013 году произошло усиление концентрации в связи с приобретением компанией «Роснефть» компании «ТНК-ВР» (рис. 4) и индекс Херфиндаля -- Хиршмана составил 1849, что свидетельствует о высоконцентрированном рынке.
2. Показатель энтропии
E=0,34*Ln(1/0,34)+ 0,38*Ln(1/0,34)+0,28*Ln(1/0,28)=1,0914
3) Барьеры входы и выхода на рынок
Барьеры входа - факторы, препятствующие прибыльному функционированию новых фирм на отраслевом рынке, то есть сдерживающие вхождение новых участников.
Нестратегические барьеры:
1) Ограничения спроса (емкость рынка)
Наличие иностранных конкурентов в нефтегазовом секторе (для России);
- 2) Преимущества в уровне затрат. Лидеры на рынке имеют положительный эффект масштаба. Для новых фирм очень трудно сразу при выходе на рынок получить положительный эффект масштаба, так как средние издержки постоянно будут расти.
- 3) Состояние инфраструктуры рынка. Это барьеры связанные с нехваткой хороших транспортных путей и мощностей для хранения товара по мере его продвижения от производителя до конечного потребителя. Почти все магистральные нефтепроводы в России принадлежат государственным аукционерным компаниям. Это означает, что любая перевозка должна быть согласована и стоит немалых денег. Начинающая компания просто не может предложить государству выгодный проект экспорта нефтепродуктов, а это значит,что предпочтение будет отдано государственным или крупным нефтяным компаниям.
- 4) В настоящее время хорошо освоенные месторождения, где нефть добывать легко, поделены между крупными нефтяными компаниями, поэтому открытыми для конкуренции остались в основном только слабо освоенные территории, где преобладают мелкие месторождения с трудноизвлекаемыми запасами и неразвитой инфраструктурой. Освоение такого класса месторождений и нефтяных площадей связано с крупными затратами и высокими рисками.
- 5)Административные барьеры. При входе на рынок новым фирмам требуется получить разрешение на разработку нового месторождения ресурсов, что является довольно долгим процессом и труднодостижимым, так как государство поддерживает в основном крупные и уже долго действующие фирмы.
- 6)Степень криминализации экономики. Этот барьер связан с расходами на неофициальное прикрытие со стороны криминальных структур. Такая ситуация возможна на этапах получения лицензии, выдачи разрешения от экологической службы и получения доступа к сети трубопроводов и нефтеперерабатвающим заводам.
- · Стратегические.
- 1. Ценовые стратегии фирм. У лидеров рынка уровень цен намного ниже, чем у новых фирм, из-за этого большое количество фирм были либо поглощены, либо разорены.
- 2. Неценовые стратегии. Телевизионная реклама обеспечивает население информацией только о лидерах.
- 3. Незагруженные мощности.
- 4. Барьеры выхода - это факторы, препятствующие фирме без существенных потрь выйти с отраслевого рынка.
Выход из отрасли сложен по причине больших денежных потерь из-за простоя оборудования
4) Дифференциация товара
На данном рынке дифференциация товара небольшая. Нефть сырая, бензин автомобильный, Топливо дизельное, не содержащее биодизель, Топлива жидкие, не содержащие биодизель.
В основном добывают нефть, газ и попутный газ, что вязано с недостатком оборудования на месторождениях. Также у 2-х лидеров большое количество дочерних предприятий, которые занимаются различным родом деятельности.
5) Анализ слияний и поглощений
Всего в базе данных сделок по российскому рынку слияний и поглощений с 2001 года найдено :
- · 951 сделка находится на стадии «переговоры» на сумму 168 022,89 млн. долл.
- · 725 сделок находятся на стадии «оформление» на сумму 42 010,47 млн. долл.
- · 14 304 сделки завершены на сумму 849 483,99 млн. долл.
- · 912 сделок были отменены на сумму 44 692,46 млн. долл.
По итогам 2013 года в России было объявлено о 320 сделках M&A общей стоимость 108,4 млрд долл. США.
Самой дорогой сделкой в нефтегазовом секторе в 2012 году стала продажа «ТНК-ВР» государственной ОАО «НК «Роснефть». Половину акций третьей по величине нефтяной компании в России «Роснефть» приобрела у британской «Вritish Рetroleum», а остальное - у российского консорциума «AAR». Вся сделка оценивается в 56 млрд. долл.Тем самым Роснефть стала мировой нефтяной компанией.
После завершения сделки по приобретению "Роснефтью" компании ТНК-ВР, правительство России продолжило мониторить ситуацию на рынке. Если обнаружится, что данная нефтяная компания будет проявлять признаки монопольного поведения, то правительство будет принимать необходимые меры. После данной сделки конкуренция на нефтяном рынке станет не такой очевидной, как раньше. Будет крупнейшая компания, которая будет во многом доминировать. В самой "Роснефти" доля государства будет постепенно снижаться.
Количество и сумма сделок M&A в нефтегазовом секторе представлена на графике:
Также в течение 2013 года увеличилось число интернациональных альянсов, которые в дальнейшем планируют свою работу по сложным, но перспективным схемам. В число таких стратегических слияний входит покупка Китайской национальной нефтяной корпорацией доли в «Ямале СПГ», создание «Роснефтью» нового предприятия совместно с ExxonMobil и Eni для разработки месторождений в условиях крайнего севера, в частности, в Арктике
Все вышеизложенные факты в должной мере свидетельствуют о высокой активности участников нефтегазового рынка в области слияний и поглощений (MA), а так же о росте этой активности за счет ежегодного развития и совершенствования данной отрасли.
6) Формы вертикального взаимодействия
Современные многоотраслевые фирмы организованы по принципу вертикальной интеграции. Они объединяют несколько технологических стадий производства продукции и/или каналы её распределения.
На нефтегазовом рынке также существует вертикальное взаимодействие участников рынка.
Вертикальная интеграция - это объединение на финансово-экономической основе различных технологически взаимосвязанных производств.
Для того, чтобы доказать, что предприятия, входящие в нефтяную отрасль, действительно имеют вертикально интегрированную структуру, нужно построить схему их технологических процессов, она выглядит следующим образом: разведка и добыча нефти - транспортировка - переработка - нефтехимия- сбыт нефтепродуктов.
Данная схема доказывает, что предприятия нефтегазовой отрасли отрасли действительно используют одну из форм вертикальной интеграции, а именно вертикальную интеграцию «вперед». Особенность выбора разными компаниями одного типа интеграции связана с тем, что стадии технологического процесса у компаний, действующих на нефтегазовом рынке ресурсов практически одинаковы.
Процесс вертикальной интеграции приватизированных компаний был издан указом Президента РФ от 1 апреля 1995 года, который разрешил включение подразделений в состав вертикально интегрированных компаний путем обмена акциями.
В результате приватизации, консолидации активов и последующих структурных преобразований к 2005 году образовались четыре группы ВИНКов:
- 1. полностью под контролем государства (Газпром нефть, Роснефть)
- 2. подконтрольные субъектам федерации (Татнефть, Башнефть)
- 3. подконтрольные менеджменту (Лукойл, Сургутнефтегаз)
- 4. принадлежащие финансово-промышленным группам (ТНК-ВР,
ЮКОС, Славнефть).
7) Ценообразование
Сегодня крупные корпорации, особенно работающие в нефтегазовом секторе, для максимизации прибыли в условиях нестабильности мирового рынка широко применяют механизмы ценовой дискриминации. В случае торговли природным газом эта дискриминация связана с продажей по различной цене в разных странах, в случае продажи нефти (являющейся биржевым товаром) и нефтепродуктов -- дискриминация, связанная с продажей нефтепродуктов в разных регионах, странах.
Газовый рынок.
Нефтяной рынок .
Нефтяной рынок не регулируется по аналогии с газовым, ценообразование на внутреннем рынке здесь более свободно, отчего мировые цены на нефть влияют на внутренние цены продажи нефти и нефтепродуктов самым непосредственным образом.
В нефтегазовом секторе применение дискриминации связано с несовершенной конкуренцией на этом рынке. Так, цена продажи газа на внешнем и внутреннем рынках резко отличается, хотя газовый монополист и стремится убедить государство в необходимости повышения цены на внутреннем рынке либо сократить этот сегмент. При продаже нефти в условиях снижении мировых цен на неё предприятия данного сектора свои выпадающие доходы пытаются компенсировать за счёт повышения цен на нефтепродукты, являющиеся производными от нефти. То есть применение ценовой дискриминации -- объективное явление в нефтегазовом секторе российской экономики.
Данная структура рынка характеризуется высоким уровнем ценовой дискриминации III степени. Для населения природные ресурсы поставляются по одним ценам (61$), на экспорт в Европу (354$) и СНГ (150$). Связана такая политика прежде всего с тем, что население страны не в состоянии платить за природные ресурсы столько же, сколько платят страны Европы и СНГ. Но именно за счет поступлений от экспорта государство в состоянии выплачивать социальные пакеты населению.
8) Анализ инвестиций
В модели структура -поведение-эффективность существует несколько прогнозов. Во-первых, с увеличением уровня концентрации на рынках банковских услуг прибыль банков должна расти. К тому же банки будут взимать более высокие процентные ставки по ссудам, выплачивая меньшие ставки по депозитам и выдавать меньшие объемы ссуд, чем если бы уровень концентрации на рынке был ниже. Следовательно, большинство исследователей модели структура -поведение--эффективность особенно выделяли возможную зависимость между рыночной концентрацией и прибылью банков. Выводы этих исследователей различны. Многие из них пришли к выводу, что высокая степень концентрации приводит к росту банковской прибыли, как и предсказывает указанная модель. Другие же не поддерживают эту точку зрения . Таким образом, не существует единства мнений об адекватности модели структура- поведение-эффективность. Тем не менее большинство экономистов соглашаются, что результаты исследований в основном поддерживают точку зрения , что распределение банков по числу и размеру влияет на величину процентных станок, которые банки взимают по ссудам и выплачивают по депозитам.
Эта теория проводится в нескольких исследованиях, осуществленных в 1980-е годы. Авторы этих исследований обнаружили, что концентрация на рынке банковских услуг не была главным вкладом в прибыль фирм . На самом деле, было доказано, что сама по себе рыночная концентрация не имела отношения к прибыли. Что действительно было важно, так это доля рынка каждой фирмы. В свою очередь доли рынка банковских услуг отражали относительную эффективность банковской конкуренции на рынке. Таким образом, авторы этих работ пришли к выводу, что теория эффективной структуры предпочтительнее модели структура -поведение-эффективность.
Определение составных частей рынка для данного банка, таким образом, является в общем важной, но противоречивой проблемой. Это важно, поскольку измерение таких факторов, как рыночная концентрация, зависит в основном от определения рынка . Эта проблема противоречива и сложна, поскольку среди экономистов не существует единства относительно лучшего определения рынка.
Конкуренция. Рынок, на котором уже действуют сильные конкуренты, мало пригоден для вторжения иностранных участников. Непостоянство сложившейся конкуренции также снижает привлекательность зарубежных рынков. Особенно непривлекательны очень изменчивые рынки со множеством входящих и покидающих его конкурентов при высокой рыночной концентрации (т.е. высокой доле рынка в руках верхушки из нескольких компаний).
Своевременными считаются лишь такие варианты входа на рынок, которые могут быть осуществлены в пределах двух лет с начала предварительного планирования до реализации значительного воздействия на рынок. Значительным воздействием на рынок может считаться такое воздействие, при котором достигается реальное уменьшение показателей рыночной концентрации и, соответственно, ослабляется возможность каждого субъекта рынка односторонне воздействовать на рынок.
Маркетинг. Управляющий по маркетингу является связующим звеном компании с ее клиентами и конкурентами. Основная его забота - выбор рыночной позиции и комплекс маркетинга предприятия. Выбор рыночной позиции - это определение сферы рыночной концентрации на основе использования понятий рынок , продукт, географическое расположение . На основе исследования рынка компания может провести его сегментацию, с тем чтобы определить, какие рыночные ниши обслуживать, какие новые продукты разрабатывать, как гарантировать, чтобы продукты, входящие в ассортимент компании, напрямую не конкурировали друг с другом.
Есть три уровня рыночной концентрации. Первый уровень связан с временем и ответственностью. Большинство людей думает, что это - все. Это не так. ВЫ должны сначала сосредоточиться только на нескольких рынках, а далее сосредоточиться на подходе. Большинство трейдеров отслеживают слишком многие рынки слишком многими системами или подходами, становясь несосредоточенными и неприбыльными.
Объяснима ли рыночная концентрация положительным эффектом масштаба
Сторонники традиционного взгляда на рекламу рассматривают ее как инструмент, увеличивающий долю рынка успешного рекламодателя и усиливающий приверженность к данной торговой марке . Результатом этого является усиление рыночной концентрации по мере того, как кривая спроса успешного рекламодателя смещается вправо от D, к D2 и становится менее эластичной, как показано на рис. а. Сторонники нового взгляда рассматривают рекламу как способ уведомления потребителя о продуктах-заменителях , что увеличивает конкуренцию. Соответственно реклама в отрасли приводит к тому, что кривая спроса каждой фирмы сдвинется влево от D3 к D4 и станет более эластичной, как показано на рис. б.
Экономия от масштаба на уровне завода и рыночная концентрация
РЫНОЧНАЯ КОНЦЕНТРАЦИЯ И МОНОПОЛЬНАЯ ВЛАСТЬ
Именно наличие барьеров для входа в сочетании с высоким уровнем концентрации производителей в отрасли дает возможность фирмам поднимать цены выше предельных издержек и получать положительную экономическую прибыль не только в краткосрочном, но и в долгосрочном периодах , что и обусловливает рыночную власть этих фирм. Там же, где барьеры для входа не существуют или слабы, фирмы даже при высокой рыночной концентрации вынуждены учитывать конкуренцию со стороны фактических или потенциальных соперников.
Показатель энтропии будет принимать значения от нуля до бесконечности, отражая степень диверсифицированности фирмы. В данном случае, в отличие от измерения рыночной концентрации, уместнее использовать именно абсолютный, а не относительный индекс энтропии . Число производимых наименований продукции, оказывающее существенное воздействие на значение индекса, само по себе отражает уровень диверсификации.
На рис. 19.2 представлена упрощенная причинная модель , объединяющая различные гипотезы о вкладе рекламы в процесс уменьшения уровня конкуренции на рынке. Модель представляет несколько ключевых концепций, таких как рыночная концентрация (доля рынка в руках ведущих компаний), барьер для доступа (например потенциальных конкурентов в отрасль) и индивидуализация продукции (придание продукту характеристик , отличающих его от аналогичной продукции других фирм).
Центральный элемент модели - это рыночная концентрация. Основной аргумент заключается в том, что при существовании концентрации возникают небольшие побуждения ввязаться в энергичную ценовую конкуренцию , что приводит к высоким ценам и прибылям. При наложении запрета на конкуренцию цен существуют гипотетические побуждения заняться интенсивной неинформативной рекламой, стоимость которой перекладывается на покупателя в виде высоких цен. Понизившаяся цена марок оптовых или розничных торговцев приводится как очевидный результат таких высоких цен.
Для оценки масштабов рыночной концентрации экономическая наука использует различные методы, но чаще всего они исходят из информации о том, какая доля продаж на рынке приходится на каждую из фирм-конкурентов. И чем меньше фирм обеспечивают основную долю продаж товаров , тем выше степень рыночной концентрации и тем труднее покупателям добиваться реализации своих интересов. По данным американской статистики, например, наименее монополизированные отрасли в США - производство одежды для женщин и девочек, а также выпуск безалкогольных напитков. Наиболее же монополизированные отрасли (наряду с автомобильной) - это производство холодильной техники и изготовление искусственного волокна.
Барьеры для входа на рынок. От чего зависит и почему меняется степень рыночной концентрации Самый общий ответ - от "высоты" барьеров, которые надо преодолеть любому предпринимателю, желающему вступить на тот или иной товарный рынок.
В ряде случаев повышение рыночной концентрации оказывается для общества относительно выгодным, поскольку увеличение объемов выпуска товаров одной фирмой позволяет использовать "эффект масштаба и благодаря этому добиться снижения затрат на производство товаров и их цен. Это является одной из главных причин, объясняющих постоянное снижение цен на некоторые товары массового производства (компьютеры, радиоэлектронику, автомобили и т. п.).
В период после Второй мировой войны в рамках маркетинговой и общественной политики рассматривались правовые аспекты маркетинговой деятельности . Основное внимание уделялось проблемам сговора и конкуренции, обсуждались вопросы рыночной концентрации и ценовой дискриминации . Кроме того, сохранялась проблема ложной рекламы, неприятие которой усилилось во время Великой депрессии.
Рыночная концентрация (market on entration) - доля в общем объеме ссуд и депозитов, которая обеспечивает нескольким крупным банкам доминирующие позиции на банковских рынках.
ИНДЕКС ГЕРФИНДАЛЯ - индекс рыночной концентрации высчитывается путем возведения в квадрат процентных долей рынка каждой из фирм и суммирования полученных результатов. ИНДЕКС ДОУ-ДЖОНСА - индексации, позволяющие оценить движение биржевых ресурсов на всех биржах. Связан с именем бывшего шеф-редактора Уоллстрит Джорнэл X. Доу, который создал в 1887 г. этот индекс, сначала сложив
При анализе отраслевой структуры особое значение имеет определение уровня концентрации продавцов и покупателей. Концентрация продавцов на рынке зависит от двух параметров (см. выше): числа продавцов на рынке; их доли в отраслевом объеме продаж.
Из двух отраслей уровень концентрации выше там, где число фирм меньше. Если же число фирм одинаковое, то уровень концентрации выше там, где выше неравномерность в распределении долей продаж. Аналогично и для рынка покупателей: если число покупателей в отрасли одинаковое, то уровень концентрации выше там, где выше неравномерность в распределении долей покупок отдельных покупателей.
Под рыночной концентрацией (концентрацией продавцов или покупателей) понимается плотность распределения рыночных структур и совокупность разных удельных весов агентов рынка по объему предложения или спроса.
Наглядным средством анализа структуры отраслевых рынков являются кривые концентрации продавцов (рис. 1.3).
Рисунок 1.3. Кривые концентрации отраслевых рынков.
А – кривая концентрации в отрасли А; В - кривая концентрации в отрасли В; С - кривая концентрации в отрасли С.
Строятся они путем откладывания по оси абсцисс нарастающим итогом количества фирм в отрасли, начиная с более крупных, и заканчивая мелкими. По оси ординат откладываются доли фирм в общем объеме реализации товаров. Эти кривые выпуклы вверх, и степень выпуклости отражает степень концентрации в отрасли. В случае, если доли всех фирм отрасли равны, кривая будет прямолинейной.
Если кривая концентрации фирм первой отрасли лежит выше кривой концентрации фирм во второй, то это свидетельствует о том, что уровень концентрации в первой отрасли выше.
Можно предположить, что концентрация продавцов выше в той отрасли, для которой кривая концентрации отрасли С на всем протяжении лежит выше кривой концентрации отрасли В, т.к. в этом случае в отрасли С крупные фирмы контролируют большую долю реализации продукции, чем в отрасли В. Однако на практике такое условие соблюдается редко. Поэтому, чтобы сравнить уровень концентрации отраслей, необходимы дополнительные оценки.
Ученые Л. Хана и Ж. Кей предложили следующие дополнительные оценки, которые следует учитывать при оценке концентрации:
1. если одна кривая концентрации расположена над другой, то эта отрасль имеет более высокий уровень концентрации;
2. слияния фирм отражают повышения уровня концентрации;
3. передача прав реализации продукции от маленькой фирмы к большой повышает уровень концентрации в отрасли;
4. если при заданном числе фирм в одну отрасль входит новый конкурент, а на другом рынке останется прежнее число участников отраслевого рынка, происходит изменение уровня концентрации в первой отрасли.
Всего для определения типа рыночной структуры и рыночной концентрации используются семь показателей (их подробно будем исследовать позже). В основе их расчета лежит понятие доли предприятия на рынке.
Индекс (коэффициент) рыночной концентрации;
Индекс относительной концентрации;
Индекс Херфиндаля-Хиршмана;
Коэффициент энтропии;
Дисперсия логарифмов рыночных долей;
Коэффициент Джини;
Индекс Холла-Тайдмона.
Сейчас остановимся на основных двух показателях, которые чаще всего используются в аналитических исследованиях:
1. коэффициент рыночной концентрации (CRI). Рассчитывается как процентное отношение реализации (поставки) продукции определенным числом крупнейших продавцов к общему объему реализации (поставки) на данном товарном рынке. Рекомендуется использовать уровень концентрации трех (CR-3), четырех (СR-4), шести (CR-6), восьми (CR-8), десяти (CR-10), двадцати пяти (CR-25) крупнейших продавцов:
CRI = ∑ d i / D E
где d i - доля продаж данной фирмы в объеме реализации рынка; D E – общий объем реализации товара на данном отраслевом рынке.
Индекс концентрации может достигать значений от 0 (для рынка совершенной конкуренции) до 1 (для монополии). Очевидно, что его значение возрастает по мере увеличения числа учитываемых крупнейших фирм. Чем больше значение индекса концентрации для заданного числа крупнейших фирм, тем менее конкурентным (более концентрированным) является данный отраслевой рынок. Недостаток данного показателя – его зависимость от числа крупнейших фирм, выбранных для анализа.
2. индекс рыночной концентрации Херфиндаля-Хиршмана (HHI) . Рассчитывается как сумма квадратов долей, занимаемых на рынке всеми действующими на нем продавцами:
Индекс HHI лишен недостатка индекса CRI, т.к. при его вычислении используются доли всех фирм рынка. Чем выше значение индекса, тем выше уровень концентрации фирм на рынке. Достоинства показателя – он чувствителен к изменению рыночных долей фирм на рынке, т.к. они возводятся в квадрат. Недостаток - коэффициент может давать искаженную картину (если неточная информация возводится в квадрат, ошибка прогрессивно увеличивается).
Индекс HHI зависит как от числа фирм на рынке, так и от распределения рыночных долей:
HHI = ns 2 + 1/n
где n – число фирм на рынке, s 2 – показатель дисперсии долей фирмы на рынке, равный
s 2 = ∑ (Y i –Y) 2 /n
причем Y – средняя доля фирмы на рынке, равная 1/n.
Чем больше величина дисперсии, тем более неравномерным и, следовательно, более концентрированным является рынок, тем слабее конкуренция и тем сильнее власть крупных фирм на рынке.
В соответствии с различными значениями коэффициентов рыночной концентрации и индексов Херфиндаля-Хиршмана выделяются три типа рынков:
I тип - высококонцентрированные рынки:
при 70% < CR-3 < 100%; 2000 < HHI < 10000;
II тип - умеренно концентрированные рынки:
при 45% < CR-3 < 70%; 1000 < НHI< 2000;
III тип – низко концентрированные рынки:
при CR-3 < 45%; HHI < 1000.
Показатели рыночной концентрации дают предварительную оценку степени монополизации рынка, равномерности (или неравномерности) присутствия на нем хозяйствующих субъектов. Чем больше продавцов с равномасштабной поставкой продукции действует на рынке, тем меньше значение соответствующих показателей. С 1982 г. HHI служит основным ориентиром при осуществлении антимонопольной политики США. Высокомонополизированной считается отрасль, в которой индекс превышает 1800, а не 2000 (м.б. вместо тысяч 1,0 и 1,8).
Рыночная концентрация - это степень преобладания одного или нескольких независимых хозяйствующих субъектов в системе реализации взаимозаменяемых товаров на одном отраслевом рынке.
Расчет степени концентрации рынка и доли фирм необходим:
Для определения доминирующего положения;
Для включения в Реестр хозяйствующих субъектов с долей рынка более
С целью выявления согласованных действий фирм, ограничивающих конкуренцию;
С целью выявления злоупотреблений доминирующим положением фирм, которые преследуются законом;
Для разработки политики демонополизации на отраслевом рынке и поддержке малого предпринимательства;
Для государственного контроля за созданием, реорганизацией, ликвидацией коммерческих организаций и их объединений;
Для государственного контроля за соблюдением антимонопольного законодательства при приобретении акций (долей) в уставном капитале коммерческих организаций.
Показатели концентрации характеризуют степень неравномерности распределения объемов производства или продаж товара между фирмами, а также возможность воздействия каждого из них на общие условия обращения товаров на отраслевом рынке. Уровень концентрации тем выше, чем меньше число фирм, функционирующих на данном рынке. Если на рынках действует одинаковое число фирм, то рынок будет характеризоваться большей концентрацией с фирмами в большей степени отличающихся друг от друга по размеру. Чем меньше фирм действует на рынке, тем легче им осознать взаимную зависимость друг от друга, и тем скорее пойдут они на сотрудничество или сговор. Поэтому можно предположить, что чем выше уровень концентрации, тем менее конкурентным будет рынок.
Показатели концентрации основаны на сопоставлении размера фирмы с размером рынка, на котором она действует. Чем выше размер фирмы по сравнению с масштабом всего рынка, тем выше концентрация производителей (продавцов) на этом рынке . Результаты расчета могут существенно зависеть от выбора меры «размера» фирмы. Уже сам по себе размер крупнейших фирм может служить характеристикой концентрации на рынке. Именно этот критерий и лежит в основе определения монопольной ситуации в России.
В зависимости от метода расчета, экономического содержания все показатели концентрации можно разделить на абсолютные и относительные.
Абсолютное измерение концентрации - оценка количества фирм на рынке и совокупной доли, приходящейся на ограниченное число единиц. Выделяют прямые и суммарные количественные показатели:
Коэффициент концентрации CR 1 (concentration ratio) - прямой показатель.
Измеряется как сумма рыночных долей крупнейших фирм, действующих на рынке, измеряться может, как в долях, так и в процентах.
где к- количество фирм, для которых рассчитывается показатель.
Для одного и того же числа крупнейших фирм, чем больше индекс концентрации, тем дальше рынок от идеала совершенной конкуренции, тем больше рыночная власть данных фирм.
Этот показатель обязателен для статистического мониторинга состояния рынка в большинстве промышленно развитых стран мира, причем в разных странах рассчитываются доли разного числа предприятий. В США и Франции эти доли составляют 4, 8, 20, 50, 100 крупнейших компаний. В Германии, Англии, Канаде берутся данные о 3 - х, 6 - ти, 10 - ти предприятиях в отрасли.
В России этот показатель стал рассчитываться и публиковаться в официальной статистике с 1992 г. для 3 - х, 4- х, 6 - ти, 8-ми крупнейших продавцов.
Данный коэффициент позволяет не только сопоставить по уровню концентрации различные отрасли или рынки, но и проанализировать динамику концентрации, определить, за счет долей каких предприятий (крупных, средних или мелких) наметилась перегруппировка сил на рынке.
Но коэффициент концентрации «нечувствителен» к различным вариантам распределения долей между конкурентами. Например, CR4 будет одинаковым и равным 80% в двух различных случаях: когда одно предприятие контролирует 77% рынка, а остальные три по 1%, и когда четыре равномощных предприятия владеют по 20% рынка каждый. Кроме того, показатель не говорит о том, каков размер фирм, которые не попали в выборку к. Поэтому все шире используются показатели, характеризующие уровень концентрации в целом для всех предприятий.
Индекс Линда L - прямой показатель.
Индекс определяет степень неравенства между лидирующими на рынке предприятиями и используется в качестве «границы» олигополии.
где: К - число крупных поставщиков от 2 до N;
Q 1 - соотношение между средней долей рынка I поставщиков и долей K-i поставщиков;
і - число ведущих поставщиков среди К крупных поставщиков.
где A 1 - общая доля рынка, приходящаяся на і поставщиков;
A k - доля рынка, приходящаяся на К крупных поставщиков.
Индекс Линда используется в качестве определителя границы олигополии следующим образом: рассчитывается L для К=2, К=3 и так далее до тех пор, пока L k +l>L k , то есть до момента, пока не будет получено первое нарушение непрерывности показателя L. «Граница» считается установленной при достижении значения L k - минимального размера по сравнению с L k +1. Определяемая граница может характеризовать рынок с точки зрения наличия на нем жесткой или размытой олигополии, тем самым, позволяя эмпирически вычислить предполагаемый круг субъектов, которые могут осуществлять согласованные действия, направленные на ограничение конкуренции.
Индекс Герфиндаля - Гиршмана HHI (Херфиндаля - Хиршмана)
(Herffindal Hirshman Index) - суммарный показатель.
Учитывает как число фирм на рынке, так и неравенство их положения. Определяется как сумма квадратов долей всех фирм, действующих на рынке:
Индекс принимает значение от 0, в идеальном случае совершенной конкуренции, когда много фирм, контролирующих ничтожную долю рынка, до 1, когда на рынке действует только одна фирма, производящая 100% выпуска. Следовательно, чем больше значение индекса, тем выше концентрация продавцов на рынке, тем выше неравенство между предприятиями. При возведении в квадрат долей рынка индекс дает более высокий вес показателей
крупных фирм, чем мелких, то есть если данные о долях рынка очень мелких предприятий отсутствуют, то итоговая ошибка будет невелика.
Основное преимущество индекса - чуткое реагирование на перераспределение долей между фирмами, действующими на рынке. Рост доли крупнейшей фирмы на рынке приводит к гораздо существенному росту индекса, что отражает усиление власти в геометрической прогессии.
Индекс Герфиндаля - Гиршмана предоставляет сопоставимую информацию о возможности фирм влиять на рынок в условиях различных рыночных структур: рыночная власть доминирующей фирмы в конкурентном окружении, контролирующей 50% рынка, сопоставима с рыночной властью каждого из четырех олигополистов. Каждый из дуополистов, контролирующий рынок, обладает той же властью, что и доминирующая фирма, контролирующая 70% рынка.
С 1982 г. индекс Герфиндаля - Гиршмана служит основным ориентиром при осуществлении антимонопольной политики США, а также при оценке допустимости разного рода слияний и поглощений фирм. В соответствии с различными значениями выделяют три типа рынков:
Таблица 3.1.
Классификация рынков.
Тип рынков | Значения CR 3 и HHI | Значения CR4 и HHI | Допустимость слияний и поглощений |
В ысококонцентр и рованные | 70% |
- Исследование скважин пластов Характеристика работ, задачи и должностные обязанности
- Увольнение по собственному желанию без отработки - в каких случаях возможно Право на увольнение без отработки 2 недель
- Владелец ТРЦ «Золотой Вавилон» нашел покупателей на свои российские активы
- Какие виды деятельности подлежат лицензированию в РФ: перечень